第4【経理の状況】

1.中間連結財務諸表の作成方法について

当社の中間連結財務諸表は、「連結財務諸表の用語、様式及び作成方法に関する規則」(昭和51年大蔵省令第28号。以下「連結財務諸表規則」という。)に基づいて作成しております。

また、当社は、金融商品取引法第24条の5第1項の表の第1号の上欄に掲げる会社に該当し、連結財務諸表規則第1編及び第3編の規定により第1種中間連結財務諸表を作成しております。

 

2.監査証明について

当社は、金融商品取引法第193条の2第1項の規定に基づき、中間連結会計期間(2024年4月1日から2024年9月30日まで)に係る中間連結財務諸表について、EY新日本有限責任監査法人による期中レビューを受けております。

 

1【中間連結財務諸表】

(1)【中間連結貸借対照表】

 

 

(単位:百万円)

 

前連結会計年度

(2024年3月31日)

当中間連結会計期間

(2024年9月30日)

資産の部

 

 

流動資産

 

 

現金及び預金

12,011

9,349

受取手形

9

2

売掛金

40,812

35,200

商品及び製品

117,902

118,051

その他

19,196

12,649

貸倒引当金

165

116

流動資産合計

189,766

175,135

固定資産

 

 

有形固定資産

 

 

建物及び構築物(純額)

61,982

64,139

工具、器具及び備品(純額)

6,184

6,474

土地

101,737

101,846

リース資産(純額)

4,200

3,811

建設仮勘定

3,070

1,054

その他(純額)

647

695

有形固定資産合計

177,824

178,021

無形固定資産

 

 

のれん

1,845

1,721

その他

9,102

8,941

無形固定資産合計

10,948

10,662

投資その他の資産

 

 

投資有価証券

4,925

4,886

差入保証金

27,320

27,463

繰延税金資産

18,235

18,000

その他

2,926

4,151

貸倒引当金

251

282

投資その他の資産合計

53,156

54,220

固定資産合計

241,928

242,905

資産合計

431,694

418,041

 

 

 

 

(単位:百万円)

 

前連結会計年度

(2024年3月31日)

当中間連結会計期間

(2024年9月30日)

負債の部

 

 

流動負債

 

 

支払手形及び買掛金

43,136

41,412

短期借入金

38,591

20,493

1年内返済予定の長期借入金

10,113

3,139

1年内償還予定の新株予約権付社債

4,290

リース債務

920

931

未払法人税等

3,397

5,410

未払消費税等

1,672

3,091

賞与引当金

5,655

6,160

契約負債

30,643

28,876

その他

15,327

13,859

流動負債合計

149,458

127,665

固定負債

 

 

転換社債型新株予約権付社債

6,526

長期借入金

31,243

37,847

リース債務

3,817

3,397

繰延税金負債

242

206

再評価に係る繰延税金負債

1,584

1,577

退職給付に係る負債

6,817

6,645

資産除去債務

11,628

12,013

その他

5,454

5,300

固定負債合計

67,314

66,987

負債合計

216,773

194,652

純資産の部

 

 

株主資本

 

 

資本金

11,940

11,940

資本剰余金

85,020

84,876

利益剰余金

129,363

136,995

自己株式

7,657

6,762

株主資本合計

218,666

227,049

その他の包括利益累計額

 

 

その他有価証券評価差額金

827

791

土地再評価差額金

4,446

4,463

退職給付に係る調整累計額

440

353

その他の包括利益累計額合計

4,059

4,025

非支配株主持分

314

364

純資産合計

214,921

223,388

負債純資産合計

431,694

418,041

 

(2)【中間連結損益計算書及び中間連結包括利益計算書】

【中間連結損益計算書】

 

 

(単位:百万円)

 

前中間連結会計期間

(自 2023年4月1日

 至 2023年9月30日)

当中間連結会計期間

(自 2024年4月1日

 至 2024年9月30日)

売上高

352,577

380,500

売上原価

246,032

265,720

売上総利益

106,544

114,779

販売費及び一般管理費

95,765

100,281

営業利益

10,779

14,498

営業外収益

 

 

受取利息及び配当金

74

82

受取手数料

156

9

受取事務手数料

149

167

その他

472

562

営業外収益合計

852

822

営業外費用

 

 

支払利息

102

210

寄付金

300

持分法による投資損失

99

支払手数料

62

43

その他

16

39

営業外費用合計

580

293

経常利益

11,052

15,027

特別利益

 

 

固定資産売却益

19

66

投資有価証券売却益

2

段階取得に係る差益

112

その他

6

8

特別利益合計

141

74

特別損失

 

 

固定資産売却損

13

固定資産除却損

161

195

減損損失

180

投資有価証券評価損

12

賃貸借契約解約損

8

0

その他

44

37

特別損失合計

395

259

税金等調整前中間純利益

10,798

14,842

法人税、住民税及び事業税

3,362

4,658

法人税等調整額

219

102

法人税等合計

3,581

4,760

中間純利益

7,216

10,082

非支配株主に帰属する中間純利益

50

親会社株主に帰属する中間純利益

7,216

10,031

 

【中間連結包括利益計算書】

 

 

(単位:百万円)

 

前中間連結会計期間

(自 2023年4月1日

 至 2023年9月30日)

当中間連結会計期間

(自 2024年4月1日

 至 2024年9月30日)

中間純利益

7,216

10,082

その他の包括利益

 

 

その他有価証券評価差額金

434

36

退職給付に係る調整額

76

86

その他の包括利益合計

510

50

中間包括利益

7,727

10,132

(内訳)

 

 

親会社株主に係る中間包括利益

7,727

10,082

非支配株主に係る中間包括利益

50

 

(3)【中間連結キャッシュ・フロー計算書】

 

 

(単位:百万円)

 

前中間連結会計期間

(自 2023年4月1日

 至 2023年9月30日)

当中間連結会計期間

(自 2024年4月1日

 至 2024年9月30日)

営業活動によるキャッシュ・フロー

 

 

税金等調整前中間純利益

10,798

14,842

減価償却費

5,044

5,471

のれん償却額

119

171

減損損失

180

貸倒引当金の増減額(△は減少)

19

19

賞与引当金の増減額(△は減少)

51

501

退職給付に係る負債の増減額(△は減少)

174

171

受取利息及び受取配当金

74

82

支払利息

102

210

持分法による投資損益(△は益)

99

段階取得に係る差損益(△は益)

112

固定資産除却損

161

195

売上債権の増減額(△は増加)

4,119

5,707

未収入金の増減額(△は増加)

7,274

7,170

棚卸資産の増減額(△は増加)

6,193

274

仕入債務の増減額(△は減少)

5,070

1,750

契約負債の増減額(△は減少)

2,192

1,767

その他

2,850

878

小計

16,964

31,083

利息及び配当金の受取額

53

61

利息の支払額

98

212

助成金の受取額

12

4

寄付金の支払額

300

法人税等の還付額

183

145

法人税等の支払額

4,148

2,782

営業活動によるキャッシュ・フロー

12,668

28,301

投資活動によるキャッシュ・フロー

 

 

有形固定資産の取得による支出

4,319

5,172

有形固定資産の売却による収入

22

764

無形固定資産の取得による支出

1,347

921

投資有価証券の取得による支出

0

0

連結の範囲の変更を伴う子会社株式の取得による支出

78

連結の範囲の変更を伴う子会社株式の取得による収入

759

差入保証金の差入による支出

355

767

その他

110

1,112

投資活動によるキャッシュ・フロー

5,131

7,287

財務活動によるキャッシュ・フロー

 

 

短期借入金の純増減額(△は減少)

30

18,547

長期借入れによる収入

8,000

長期借入金の返済による支出

1,038

8,395

自己株式の取得による支出

0

1,578

自己株式取得のための預託金の増減額(△は増加)

418

配当金の支払額

1,975

2,225

その他

462

509

財務活動によるキャッシュ・フロー

3,447

23,675

現金及び現金同等物に係る換算差額

0

現金及び現金同等物の増減額(△は減少)

4,089

2,661

現金及び現金同等物の期首残高

13,235

12,011

現金及び現金同等物の中間期末残高

17,325

9,349

 

【注記事項】

(連結の範囲又は持分法適用の範囲の変更)

(連結の範囲の重要な変更)

当中間連結会計期間より、当社の連結子会社であるフォーレスト株式会社を吸収合併存続会社、当社の連結子会社であったフォーレスト酒販株式会社を吸収合併消滅会社とする吸収合併を行ったため、フォーレスト酒販株式会社を連結の範囲から除外しております。

また、株式取得により室山運輸株式会社を子会社化したため、連結の範囲に含めております。

 

 

(会計方針の変更)

(「法人税、住民税及び事業税等に関する会計基準」等の適用)

「法人税、住民税及び事業税等に関する会計基準」(企業会計基準第27号 2022年10月28日。以下「2022年改正会計基準」という。)等を当中間連結会計期間の期首から適用しております。

法人税等の計上区分(その他の包括利益に対する課税)に関する改正については、2022年改正会計基準第20-3項ただし書きに定める経過的な取扱い及び「税効果会計に係る会計基準の適用指針」(企業会計基準適用指針第28号 2022年10月28日。以下「2022年改正適用指針」という。)第65-2項(2)ただし書きに定める経過的な取扱いに従っております。これによる中間連結財務諸表に与える影響はありません。

また、連結会社間における子会社株式等の売却に伴い生じた売却損益を税務上繰り延べる場合の連結財務諸表における取扱いの見直しに関連する改正については、2022年改正適用指針を当中間連結会計期間の期首から適用しております。当該会計方針の変更は、遡及適用され、前中間連結会計期間及び前連結会計年度については遡及適用後の中間連結財務諸表及び連結財務諸表となっております。これによる前中間連結会計期間の中間連結財務諸表及び前連結会計年度の連結財務諸表に与える影響はありません。

 

 

(中間連結損益計算書関係)

※ 販売費及び一般管理費のうち主要な費目及び金額は次のとおりであります。

 

 前中間連結会計期間

(自  2023年4月1日

  至  2023年9月30日)

 当中間連結会計期間

(自  2024年4月1日

  至  2024年9月30日)

広告及び販売促進費

7,024百万円

7,394百万円

給与手当及び賞与

26,284

26,799

賞与引当金繰入額

5,526

6,095

退職給付費用

1,461

1,478

営業用賃借料

14,679

15,037

 

 

(中間連結キャッシュ・フロー計算書関係)

※現金及び現金同等物の中間期末残高と中間連結貸借対照表に掲記されている科目の金額との関係

現金及び現金同等物の中間期末残高は、中間連結貸借対照表の現金及び預金勘定の残高と一致しております。

 

 

(株主資本等関係)

Ⅰ 前中間連結会計期間(自 2023年4月1日 至 2023年9月30日)

1.配当金支払額

(決議)

株式の種類

配当金の総額
(百万円)

1株当たり
配当額
(円)

基準日

効力発生日

配当の原資

2023年6月29日

定時株主総会

普通株式

2,165

22

2023年3月31日

2023年6月30日

利益剰余金

 

2.基準日が当中間連結会計期間に属する配当のうち、配当の効力発生日が当中間連結会計期間末後となるもの

(決議)

株式の種類

配当金の総額
(百万円)

1株当たり
配当額
(円)

基準日

効力発生日

配当の原資

2023年11月2日

取締役会

普通株式

2,167

22

2023年9月30日

2023年12月1日

利益剰余金

 

Ⅱ 当中間連結会計期間(自 2024年4月1日 至 2024年9月30日)

1.配当金支払額

(決議)

株式の種類

配当金の総額
(百万円)

1株当たり
配当額
(円)

基準日

効力発生日

配当の原資

2024年6月27日

定時株主総会

普通株式

2,416

23

2024年3月31日

2024年6月28日

利益剰余金

 

2.基準日が当中間連結会計期間に属する配当のうち、配当の効力発生日が当中間連結会計期間末後となるもの

(決議)

株式の種類

配当金の総額
(百万円)

1株当たり
配当額
(円)

基準日

効力発生日

配当の原資

2024年11月1日

取締役会

普通株式

2,444

23

2024年9月30日

2024年12月2日

利益剰余金

 

3.株主資本の金額の著しい変動

当社は、2024年8月2日開催の取締役会決議に基づき、当中間連結会計期間において自己株式869,800株の取得を行ないました。

また、当中間連結会計期間において、転換社債型新株予約権付社債の新株予約権の権利行使等により、自己株式が2,096,554株減少しております。

この結果等により、当中間連結会計期間において自己株式が895百万円減少し、当中間連結会計期間末において自己株式が6,762百万円となっております。

 

 

(セグメント情報等)

【セグメント情報】

前中間連結会計期間(自 2023年4月1日 至 2023年9月30日)及び当中間連結会計期間(自 2024年4月1日 至 2024年9月30日)

当企業グループの事業セグメントは、家庭電化商品等の販売及びその他の事業でありますが、その他の事業の全セグメントに占める割合が僅少であり、開示情報としての重要性が乏しいため、セグメント情報の記載を省略しております。

 

 

(企業結合等関係)

(共通支配下の取引等)

当社の連結子会社であるフォーレスト株式会社は、当社の連結子会社であったフォーレスト酒販株式会社を2024年7月1日付で吸収合併いたしました。

 

1.取引の概要

(1)結合当事企業の名称およびその事業の内容

吸収合併存続会社

名称 :フォーレスト株式会社

事業内容:文具・事務用品、オフィス用品、日用品等の通信販売

吸収合併消滅会社

名称 :フォーレスト酒販株式会社

事業内容:酒類等の販売

 

(2)企業結合日

2024年7月1日(効力発生日)

 

(3)企業結合の法的形式

フォーレスト株式会社を吸収合併存続会社、フォーレスト酒販株式会社を吸収合併消滅会社とする吸収合併

 

(4)結合後企業の名称

変更はありません。

 

(5)取引の目的を含む取引の概要

高まるeコマース需要を背景に、インターネットによる通信販売サイトを運営するフォーレスト株式会社とフォーレスト酒販株式会社が合併する事により、両社の経営資源の最適な再配分とより一層の合理化を実現する事で、通信販売サイトの利便性を更に向上し、eコマース事業の売上拡大につながるものと考えております。

 

2.実施した会計処理の概要

「企業結合に関する会計基準」(企業会計基準第21号 2019年1月16日)および「企業結合会計基準及び事業分離等会計基準に関する適用指針」(企業会計基準適用指針第10号 2019年1月16日)に基づき、共通支配下の取引として処理しております。

 

 

 

(取得による企業結合)

当社は2024年8月1日付で室山運輸株式会社の全株式を取得し、連結子会社といたしました。

 

1.企業結合の概要

(1)被取得企業の名称及びその事業の内容

名称   : 室山運輸株式会社

事業内容 : 一般貨物自動車運送事業

 

(2)企業結合を行った主な理由

当社は、店頭における商品の販売だけではなく、配送から設置・工事などのアフターフォローに至るまで、お客様の暮らしを永続的に支える企業でありたいと考え営業活動を行っております。

現在、eコマースの普及など物流需要が高まる中、物流業界においては、いわゆる2024年問題などもあり人材不足やトラック不足などが深刻な問題となっております。

室山運輸株式会社においては、近畿から中四国地方を中心に長年物流業界に携わってきた企業で、当社とも協力パートナー企業として良い関係を築いてきました。この度、室山運輸株式会社をグループ化することで、物流課題の解決とともに発展的な成長につながるものと考えております。

 

(3)企業結合日

2024年8月1日(株式取得日)

2024年9月30日(みなし取得日)

 

(4)企業結合の法的形式

株式取得

 

(5)企業結合後の企業の名称

変更ありません。

 

(6)取得した議決権比率

株式取得直前に所有していた議決権比率 :  0%

株式取得により取得した議決権比率   : 100%

取得後の議決権比率          : 100%

 

(7)取得企業を決定するに至った主な根拠

当社が現金を対価として株式を取得したことによるものです。

 

2.中間連結損益計算書に含まれる被取得企業の業績の期間

2024年9月30日をみなし取得日としており、当中間連結会計期間においては貸借対照表のみを連結しております。

 

3.被取得企業の取得原価及び対価の種類ごとの内訳

取得の対価

現金

145百万円

取得原価

 

145

 

4.主要な取得関連費用の内容及び金額

アドバイザリー費用等

 

0百万円

 

 

5.発生したのれんの金額、発生原因、償却方法及び償却期間

(1)発生したのれんの金額

35百万円

 

(2)発生原因

取得原価が取得した資産及び引き受けた負債に配分された純額を上回ったため、その超過額をのれんとして計上しております。

 

(3)償却方法及び償却期間

重要性が乏しいため、当連結会計年度の費用として一括償却しております。

 

6.企業結合日に受け入れた資産及び引き受けた負債の額並びにその主な内訳

流動資産

164百万円

固定資産

623

資産合計

787

流動負債

522

固定負債

154

負債合計

677

 

7.企業結合が当中間連結会計期間の開始の日に完了したと仮定した場合の当中間連結会計期間の中間連結損益計算書に及ぼす影響の概算額及びその算定方法

売上高                           468百万円

営業利益                         △89

経常利益                         △87

税金等調整前中間純利益          △374

親会社株主に帰属する中間純利益  △375

1株当たり中間純利益           △3.56円

 

(概算額の算定方法)

企業結合が中間連結会計期間開始の日に完了したと仮定して算定された売上高および損益情報を影響の概算額としております。

なお、企業結合時に認識されたのれんが当期首に発生したものとし、のれんを当連結会計年度の費用として影響の概算額を算定しております。

上記情報は、必ずしも将来起こりうるべき事象を示唆するものではありません。また、実際に出資が当中間連結会計期間の開始の日時点で行われた場合の経営成績を示すものではありません。

なお、影響の概算については監査証明を受けておりません。

 

 

(収益認識関係)

(収益の分解情報)

当企業グループの事業セグメントは、家庭電化商品等の販売及びその他の事業であり、顧客との契約から生じる収益を分解した情報は、以下のとおりであります。

 

 

前中間連結会計期間

(自  2023年4月1日

  至  2023年9月30日)

当中間連結会計期間

(自  2024年4月1日

  至  2024年9月30日)

家電直営店売上

323,405百万円

346,652百万円

フランチャイズ売上

12,241

12,680

その他

14,922

19,069

顧客との契約から生じる収益

350,569

378,402

リースに係る収益

2,008

2,097

その他の収益

2,008

2,097

外部顧客への売上高

352,577

380,500

 

 

(1株当たり情報)

 1株当たり中間純利益金額及び算定上の基礎、潜在株式調整後1株当たり中間純利益金額及び算定上の基礎は、以下のとおりであります。

 

前中間連結会計期間

(自 2023年4月1日

至 2023年9月30日)

当中間連結会計期間

(自 2024年4月1日

至 2024年9月30日)

(1)1株当たり中間純利益金額

73円30銭

95円35銭

(算定上の基礎)

 

 

親会社株主に帰属する中間純利益金額

(百万円)

7,216

10,031

普通株主に帰属しない金額(百万円)

普通株式に係る親会社株主に帰属する中間純利益金額(百万円)

7,216

10,031

普通株式の期中平均株式数(千株)

98,459

105,207

(2)潜在株式調整後1株当たり中間純利益金額

65円11銭

90円50銭

(算定上の基礎)

 

 

親会社株主に帰属する中間純利益調整額(百万円)

普通株式増加数(千株)

12,383

5,641

希薄化効果を有しないため、潜在株式調整後1株当たり中間純利益金額の算定に含めなかった潜在株式で、前連結会計年度末から重要な変動があったものの概要

 

 

2【その他】

①2024年11月1日開催の取締役会において、当期中間配当に関し、次のとおり決議いたしました。

(イ)中間配当による配当金の総額                   2,444百万円

(ロ)1株当たりの金額                                23円00銭

(ハ)支払請求の効力発生日及び支払開始日        2024年12月2日

(注)2024年9月30日現在の株主名簿に記録された株主に対し、支払いを行います。

 

②当社は、公正取引委員会より2012年2月16日付で、独占禁止法第2条第9項第5号(優越的地位の濫用)に該当し、同法第19条の規定に違反する行為を行っていたとして、排除措置命令及び課徴金納付命令を受けました。

当社は、両命令について、公正取引委員会に対し、独占禁止法第49条第6項及び同法第50条第4項の規定に基づき審判を請求し手続を進めておりましたが、同審判は、2018年3月20日に結審し、2019年10月2日付で当社の主張の一部を認める旨の審決(納付済みの課徴金4,047百万円から取消が認められた金額1,015百万円に加算金を付加した額を還付する等の判断)が下され、2019年10月4日付で還付を受けております。

当社は、本審決を受け、2019年11月1日付で、排除措置命令および課徴金納付命令の一部のみを取り消した本審決を取り消すことを求め、公正取引委員会を被告として東京高等裁判所に訴えを提起しております。